3月5日上午，今年的政府工作報告中提出：政府將制定“互聯網+”行動。至此，這個最早由易觀國際提出，並由全國人大代表、騰訊董事會主席兼CEO馬化騰發揚光大的詞匯正式被納入政府工作報告，上升為國家意誌。

李克強總理在3月5日作的政府工作報告時指出：要制定“互聯網+”行動計劃，推動移動互聯網、雲計算、大數據、物聯網等與現代制造業結合，促進電子商務、工業互聯網和互聯網金融健康發展，引導互聯網企業拓展國際市場。

這是第一次在政府工作報告當中大量提到互聯網，並突出了互聯網在經濟結構轉型中的重要地位。

今年兩會，馬化騰帶來了《關於以“互聯網＋”為驅動，推進我國經濟社會創新發展的建議》。他呼籲說：“我們需要持續以‘互聯網＋’為驅動，鼓勵產業創新、促進跨界融合、惠及社會民生，推動我國經濟和社會的創新發展。”

什麼是“互聯網＋”？馬化騰解釋說：“簡單地說，就是以互聯網平臺為基礎，利用信息通信技術與各行業進行跨界融合。比如大家比較熟悉的在線教育，就是‘互聯網＋教育’的產物。”

對證券市場而言，有創新、有發展，就有機會。二級市場上，股市早就對互聯網的滲透作出了反應：不管是什麼行業，只要沾上互聯網這三個字，必然會迎來股價的飆升。自去年末至今，互聯網概念在A股市場上已是風生水起，表現出十分強勁的上漲浪潮。其中，互聯網金融概念得到了大資金的傾力關註，個股漲勢如虹，股價短時間大漲50%的不在少數。

2015年，互聯網發展再遇新機遇，哪些行業、哪些上市公司會受益？東方財富網梳理了來自券商、基金、市場資深投資人等多個角度的觀點，以期對投資者的決策有所助益。

互聯網金融股的走勢可謂風生水起。該板塊的強勢表現與行業景氣度高漲和國家政府大力支持密切相關。央行研究局局長陸磊在中國政府網解讀降準時表示，互聯網金融就是有利於引導資金流向小微、“三農”的金融創新，在互聯網技術的推動下，小微企業和普通大眾能更便捷地獲得金融服務，這個體系有利於更加有效地甄別誰是合格的融資者。這意味著，互聯網金融完全可以成為央行實施流動性“滴灌”的一個補充渠道。

基金“前一姐”王茹遠也表示，互聯網金融已經得到市場的廣泛認同，但隨著一些公司陸續獲得券商牌照，這個領域的投資會愈演愈烈。互聯網券商、互聯網銀行、互聯網保險對傳統行業的替代效應會越來越顯著。

有分析認為，進入羊年，伴隨著牛市由快轉慢，以大盤藍籌股為主的估值修復行情或告一段落，國內經濟結構向新興產業轉型的趨勢將為成長股聚集的“中小創”板塊帶來機會。在此背景下，新興業態板塊中的互聯網金融概念股有望成為貫穿全年的投資熱點，互聯網金融迎將來爆發期。

去年醫藥板塊表現不盡如人意，北京一位基金經理表示，2014年醫藥板塊整體漲幅落後於大盤，因為醫藥板塊不是單純的主題投資，市場只是將其視為避險工具。

而今年以來，醫藥板塊在短短兩個月時間裏就扭轉了去年頹勢，漲幅遠超大盤。一位私募基金經理表示，醫療衛生改革將使醫藥板塊從防禦變為進攻，這一轉變的關鍵點在於互聯網醫療，傳統的醫療衛生領域與互聯網結合是大勢所趨，只要與互聯網基因相結合，醫療板塊就會一枝獨秀。

另一家中型基金公司基金經理也表示，互聯網醫療是醫藥板塊的一個分支，目前市場上還沒有相關的板塊設置，但未來其很可能會轉變醫藥板塊的整體屬性。

事實上，互聯網醫療領域的成功案例非常多。上述私募基金經理稱，在戰略發展方面，九安醫療引入小米公司作為戰略投資者，醫療機械向可穿戴設備發展；在打造產業鏈方面，萬達信息通過政府主導，以收購、聯姻等模式，形成三醫聯動的O2O健康的閉環格局；在平臺建設方面，泰格醫藥積極拓展智慧醫療新領域。

一位醫藥行業研究員表示，醫藥行業都在討論適合自身特色的互聯網發展模式和方法，網售處方藥、醫生多點執業等政策的推出將會惠及更多的上市公司。

開學之際，A股市場上的在線教育概念股也迎來了開市以來的首個牛市。目前，A股市場上涉及在線教育概念的企業有全通教育、方直科技、立思辰、科大訊飛、海倫鋼琴、威創股份等。

分析認為，近期這些股票的大漲，主要是源自在線教育概念的炒作，從政策層面來講，《國家教育事業發展第十二個五年規劃》的出臺，以及教育部2015年工作要點的披露，均把教育信息化提上議程。在此之際，許多上市公司紛紛通過擴張和並購的方式切入在線教育，此外，高考改革為素質類教育培訓機構帶來了新機遇。其中，科大訊飛重磅推出語音評測技術，進軍在線教育領域； 恒華科技簽署測繪地理信息在線教育系統項目合作協議。

另外，亦有業內人士認為，開學季的到來，也對教育類股票形成利好。

隨著城市化建設和信息技術的發展，各地區的智能交通建設項目數量逐年增加，行業邁入持續增長的快車道。相比國外智能化和動態化的交通系統，中國智能交通的整體發展水平還很落後，同時，由於國內汽車保有量的增加，巨大的交通出行需求與有限的交通基礎設施之間的沖突不斷加劇，中國智能交通市場的發展潛力將更為龐大。

近兩年，城市智能交通行業的市場規模保持了高速增長態勢，包含智能公交、電子警察、交通信號控制、卡口、交通視頻監控、出租車信息服務管理、城市客運樞紐信息化、GPS與警用系統、交通信息采集與發布和交通指揮類平臺等十余個細分行業的市場規模每年超過160億元。伴隨著城鎮化進程的加快，城市交通的城鄉一體化趨勢也日益明顯，交通信息化的範圍正逐步向城鎮郊區擴展，預計2015年總體市場規模將達到250億元。

華泰證券表示，逆境而生，鋼貿實體危機促成鋼貿電商發展良機。鋼貿電商探索早在2000年左右，阿裏巴巴也曾成立工業原料部門。但在2008年前，鋼貿實體利潤豐厚，電子商務對於實體參與者毫無吸引力，僅停留在賣方為主的貨物信息發布的原始階段。2012年後，隨著鋼貿金融風險大規模爆發蔓延，鋼貿商普遍利潤微薄，由賣方市場變為買方市場，鋼價也出現較大跌幅，傳統的鋼材批發倒手的粗放式貿易模式難以為繼，借由電商實現模式提高經營效率，行業實體危機成為電商發展的轉機。

順勢而起，渠道創新、功能整合、區域集中，打造綜合服務中心是鋼貿電商發展的三條脈絡。電商對於傳統鋼貿行業有三個層次的促進作用。首先，電子平臺優化流通渠道，提升供需資源匹配效率，按照國際水平測算單噸壓縮潛力在80-120元。其次，利用電子平臺實現物流、加工、金融等相關功能的整合，打破傳統鋼貿商盈利單一的問題。第三，長期來看，通過鋼廠線上加盟等模式，以明顯低於傳統模式的成本與風險，完成規模的再次提升，助力成為區域型的大型鋼貿商。

華泰證券指出，基於規模發展、盈利模式及風險控制三個維度考量，我們在已有業態中首推大型中間商自營平臺。目前鋼貿電商已形成三種較為明確的業態，即為鋼廠直營電商、中間商自營電商、第三方平臺電商。對應典型代表分別為東方鋼鐵、物產中拓和歐普鋼網、斯迪爾和我的鋼鐵等。對比來看，鋼廠直營電商面對規模增長有天花板的障礙，中間商自營型電商依托線下資源實力，服務盈利點清晰，風險可控性強，利用鋼廠線上加盟的曲線規模拓展已經開始；平臺型電商依托獨立屬性與影響範圍，前期易於聚集規模，但由於鋼貿的特殊性，如客戶鑒別力、承兌匯票、質量疑議的處理等風險控制環節難以把握，我們較市場對第三方鋼貿電商樂觀的態度更為謹慎。

李克強總理在政府工作報告中指出，推進農業現代化，改革是關鍵。做好土地確權登記頒證工作，審慎開展農村土地征收、集體經營性建設用地入市、宅基地制度、集體產權制度等改革試點。

安信證券認為，農業將是我國產業互聯網的下一個風口，農業一方面離互聯網較遠，另一方面從田間到餐桌的產業鏈節點較長。

今年，中央農村工作會議以“加快推進農業現代化”為主題，會議指出要“堅持以改革為動力，以科技為引領，以法治為保障，全力推進農業發展轉方式、調結構。”在當前大互聯時代下，真正能解決中國農業兩大困局，也就是解決最新中央會議提出的“提升種植效率+保障農產品質量”等核心命題，可以歸結為兩大方向：生物農業+智慧農業（農業互聯網）。

中國家電商業協會營銷委員會執行會長洪仕斌認為:“‘互聯網+’上升到戰略高度,未來互聯網或將改變家電的屬性,改變用戶習慣。互聯網企業已經潛入家電業,這個行業在未來幾年將發生根本性變化。”

產業經濟觀察家梁振鵬認為：“此前，國家提出工業4.0，工業4.0是工業制造業的智能化升級，‘互聯網+’與之有著異曲同工之妙。互聯網+將對傳統家電制造業的轉型和升級有著顯著的提升。”

過去一段時間，互聯網快速對傳統制造業進行滲透。而2015年，隨著“互聯網+”的提出，家電企業與互聯網巨頭在資本、戰略、合作將越來越頻繁、深入。“目前長虹、TCL、創維等眾多企業都開始布局互聯網內容。部分家電企業目前在通過收購等方式進入與互聯網相關的新的領域。‘互聯網+’戰略首次被納入國家經濟頂層設計，為家電業指出2015年產業趨勢，家電企業將在大數據、雲計算等方面的探索更為積極。”業內人士認為。

梁振鵬表示：“對於家電行業而言，此前黑電業就有一大批企業已開始布局，彩電企業向互聯網轉型較為容易。而轉型更為艱難的是白電企業，白電業本身是傳統機械制造業，白電技術革新相對較為緩慢，向互聯網轉型難度較大。”

國泰君安：三大環節尋找工業互聯網投資機會

另外，中國工信部力挺工業互聯網，將加快傳統制造業升級。工信部在“寬帶中國”2015專項行動動員會上，首次提出將支撐100家規模以上工業企業積極探索智能工廠、智能設備和智能服務的新模式、新業態，並印發《2015年原材料工業轉型發展工作要點》，將在石化、鋼鐵、有色、建材等領域開展智能工廠、數字礦山、物聯網發展試點示範。這表明，國家已充分認識到工業互聯技術對提高傳統制造業生產服務效率的關鍵作用。依托具備國際競爭力的通信設備制造業，我國有望在工業互聯網革命中走在世界前列。

重點推薦：佳訊飛鴻、東土科技、中恒電氣、東方國信、鍵橋通訊、遠望谷、東軟載波

光大證券嶽從忠：辨清真偽，真正分享“互聯網+”機會

選股邏輯：“互聯網+”作為創新轉型的新方向，相關公司一定會迎來資本市場各路資金的追捧。對於我們普通投資人來說，一定要辨清真偽，將註意力放在那些真正能夠與互聯網深度融合的上市公司身上，才能真正分享“互聯網+”時代帶來的機會。

重點推薦：物產中大、大北農、康美藥業

大成基金:三方面精選互聯網企業

大成基金看好未來將加速改革的一些領域。相比過去一年，本屆政府工作報告多次提到互聯網，提出推動移動互聯網、雲計算、大數據、物聯網等與現代制造業結合，促進電子商務、工業互聯網和互聯網金融健康發展。大成基金認為，互聯網類上市公司目前很多已有較大漲幅，應從三方面精選純互聯網企業：一是細分領域的龍頭；二是擁有極大成長空間；三是業績成長確定。另外，互聯網正在變革每一個行業，應關註目前互聯網滲透率較低，但是已經看到急速提升萌芽的投資標的。（收藏自 《東方財富網》）